为什么一家“在地图上拿放大镜找半天也找不着”的西部二级城市商业银行，会让德国金融巨头如此青睐？
2005年，南充市商业银行（下称南充商行）与德国投资与开发有限公司（DEG）等三家金融公司签订合约，成为中国内地第一家中外合资银行。南充商行以及其董事长黄光伟一举成名。学者巴曙松评价此案为“无法复制的引资案”。
“打动我们的首先是黄光伟，然后才是南充商行本身。”这是外资方的理由。
有人说，人可以分为两种：一种是知足常乐、偏安一隅的“圈养动物”，一种是目标明确、执行力强、闯劲十足的“野生动物”。黄光伟属于后一种。
在引入外资成功后，黄光伟对城市商业银行发展模式又进行了各种尝试：2007年，南充商行设立成都分行，成为中国在省会城市设立分行的首家二级城市银行；同年，中国首家新型村镇银行——四川仪陇惠民村镇银行成立；今年6月，南充商行又与美国私募股权投资基金ARC签署战略合作协议，托管ARC China即将落地成都的人民币基金，此外，双方还将在PE投资的公司中开展“股权+债权”合作。
“私募股权基金正式以这种模式与中国的银行签约的，仅南充商行一家。”黄光伟坦言。
外资再造
正是当年引入德资拉开了南充商行“国际化”的序幕。
作为国内首家实现实质性跨国战略合作的二级城市商业银行，南充商行2005年引入德资成功之后，外界评价：“不可思议”、“敢想敢干”……
时任中国银监会副主席唐双宁在出席双方签约会时说：“这个事件对中国中小银行引进境外战略投资者有面上的指导意义。”
对于这个经历过100多次往返跨洋的谈判结果，黄光伟认为，“之所以我们能够成功，主要是合作双方理念相投，为支持民营经济和自由经济的发展；还有就是政治投资价值。其实德方股东不太在乎这些钱，如果他们当时把钱投在中国的发达城市，就仅仅是追逐经济价值，但投在相对落后的西部，就既有经济价值，又有政治价值。”
当然，德国人的投资已经见到了不错的回报。“我们银行目前的发展现状让他们比较满意，原计划五年达到的预期目标，我们在三年时间内就基本实现了。”黄光伟披露，南充商行的资产总额从8年前成立时的7亿元人民币，发展到了现在的200多亿。到今年6月30日，南充商行平均净资产收益率达44.89%。
可以说，当年引入德资拉开了南充商行“国际化”的序幕。南充商行结合德方提供的技术援助，对南充商行的治理结构和运行机制进行了“再造”。
“目前，南充商行已建立起现代银行公司治理结构和运行机制，从制度上建立起了银行高管人员与企业紧密结合的风险责任关系，成为了一个完全按市场化运作的股份制企业。”在和国外机构合作过程中，黄光伟说南充商行最大的变化时“学到了很多理念、制度建设、管理和风险控制方面的东西。”
这个学习的过程，为南充商行未来与更多的国际机构牵手合作创造了条件。
“跟投”模式
对于未来成长性较好的企业，先由风险基金进去投资，达到银行贷款标准之后，银行再发放贷款。
自4年前与德资联姻以后，最近一段时间，黄光伟又开始了与外资的亲密接触。
6月18日下午，南充商行与来自美国洛杉矶的私募股权投资基金ARCInvestment Partners在成都签署战略合作协议。“这次合作的目的是，能为ARC已投资的中小企业和南充商行的中小企业客户开拓更多的融资平台。”和2005年联姻DEG等三家德系金融机构不同，这一次南充商行将与ARCChina的合作重点落在了业务层面。
双方约定，南充商行将其优秀的中小企业客户推荐给ARC China，在银行提供贷款支持的同时，通过股权融资的方式，进一步推动对中小企业的融资服务。此外，南充商行还将重点对ARC China所投资的中小企业提供贷款支持。
对于ARC China已经投资的企业，并且企业在各个方面符合银行贷款条件，或者企业成长性好的南充商行将发放贷款。其中，对于未来成长性较好的企业，风投的风险承受能力更大，所以先由风险基金进去投资，达到银行贷款标准之后，银行再发放贷款。
“银行和企业是借贷关系，基金和企业是投资关系，前者不愿承担过高的风险，而后者愿意，高风险有高回报。两者结合，是能够实现企业做强做大的路径。”黄光伟说。
但有业内人士分析认为：“银行与私募股权基金在被投资项目方面的合作，可能会致使双方所面临的风险、收益并不对等。”以银行给私募股权已投资的企业发放贷款为例，如果该公司能成功上市，私募股权基金通过二级市场获得丰厚利润后退出，而银行仅获得贷款利息收益；若投资项目未能成功，那么银行和私募股权基金都会被套在其中。
对此，黄光伟表示即使是风险投资进去后，南充商行也不一定发放贷款，银行会根据自己的标准判断公司的经营风险，所以贷款风险是可控的。
这些天，又有几家基金来找黄光伟商谈合作的事情了。“对中小企业的快速发展来说是好事，对银行来说，也多了一些合作伙伴和客户群体，而外资对中国不熟悉，银行有判断项目、判断企业的优势，它一进来就能够和银行配套，这是一种多赢的模式。”
进城、下乡
四川仪陇惠民村镇银行挂牌开业，这是中国首家为“三农”金融服务量身定做的村镇银行。
引入外资给了黄光伟接下来的“抢滩布局”带来重要的支撑，自2005年引资成功后，黄光伟就开始了进军成都的计划。
成都有约7万户中小企业（不含个体工商户），贷款需求在千万元以下的中小企业，有半数以上未被满足，其年总信贷资金增量需求约150亿元。黄光伟瞄上了这块“处女地”。
2007年10月27日，南充商行正式在成都开设分行，成为中国二级城市首家跨区域在省会设立分行的银行，开始跨区域抢滩中小企业金融业务。此后，上海银行、渤海银行、恒丰银丰等城商行也陆续进军四川。
成都市金融市场规模不但在四川省内占据半壁江山，而且在全国特别是西部同类型城市中比较优势明显，“占领成都后，我们还准备在四川其他地市开设一些分行。”黄光伟的规划是南充商行先从培育西南的客户做起，利用客户链的延伸，再逐步扩张到珠三角经济圈、长三角经济圈。
“进城”后，黄光伟又开始了他“下乡”的动作。当国有政策性银行集体从农村、从基层撤退时，南充农村面临着贷款无门的尴尬境地。黄光伟再次“独辟蹊径”——2007年3月，四川仪陇惠民村镇银行挂牌开业，这是中国首家为“三农”金融服务量身定做的村镇银行。
“我们完全为‘三农’提供金融服务，盈利能力不要求有多高，但风险控制很好，呆坏账几乎为零。”黄光伟承认，农村金融风险比较大，因此风险控制是南充商行在发展农村金融的过程中投入较多的一环，而这也是将来城市商业银行发展农村金融市场需要突破的重要一环。
“中国金融服务业有很大一块成长空间会在‘三农’领域出现，至于什么时候出现这个商机，还有待未来考察。而南充商行，将一直保持探索和进取的姿态。”黄光伟说他愿意去做这样的尝试，即使失败了，至少其他人以后走这条路时会更谨慎。至于利润与回报的问题，“当你实现了社会价值的时候，盈利就是水到渠成的事情了。”